Уставшие ждать снижения внутренних цен на пшеницу экспортеры активизировали закупки зерна для выполнения текущих контрактов. Это привело к всплеску цен в портах на 50–200 руб., до 12,9–13,5 тыс. руб. за тонну. Ситуация уже давит на маржу трейдеров, которые работают в условиях стабильных мировых цен и относительно устойчивого курса рубля.
На прошлой неделе закупочные цены на пшеницу в российских портах выросли впервые за две недели, говорится в мониторинге «Совэкона». По данным аналитиков, пшеница с содержанием 12,5% протеина в глубоководных портах подорожала в среднем на 50 руб., до 12,9–13 тыс. руб. за тонну. Гендиректор «Прозерно» Владимир Петриченко говорит, что закупочные цены выросли примерно на 100 руб., до 13,5 тыс. руб. за тонну без НДС. По данным руководителя аналитического центра «Русагротранса» Игоря Павенского, средние цены в глубоководных портах за минувшую неделю увеличились примерно на 200 руб., до 12,9–13,4 тыс. руб. за тонну.
Как поясняют в «Совэконе», рост закупочных цен связан с активным спросом со стороны трейдеров на фоне ограниченного предложения зерна на внутреннем рынке.
Некоторые экспортеры активизировали закупки пшеницы и на удаленных от портов элеваторах, при этом готовы обсуждать и цены выше декларируемых, сообщают аналитики. Господин Петриченко указывает, что закупить пшеницу очень сложно и по 13,1 тыс. руб. за тонну без НДС: многие сельхозпроизводители готовы продавать только дороже.
Рост закупочных цен в портах в основном связан с необходимостью закрытия текущих контрактов на фоне отсутствия дальнейшего снижения цен на внутреннем рынке, считает Игорь Павенский. По словам директора «Совэкона» Андрея Сизова, экспорт зерна продолжается довольно активными темпами, резкого замедления пока нет, что можно было бы ожидать, исходя из относительно небольших запасов в целом и низкого уровня остатков зерна на юге. По оперативным таможенным данным, с начала сезона на 4 апреля 2019 года было экспортировано 37,2 млн тонн зерна, что на 6% ниже уровня прошлого сезона. Поставки пшеницы остались на прошлогоднем уровне 31,3 млн тонн. Международный совет по зерну оценивает объем переходящих запасов зерна в России на 1 июля 2019 года в 11,7 млн тонн, включая 10,1 млн тонн пшеницы.
На фоне стабильных мировых цен на российскую пшеницу и относительно устойчивого рубля рост закупочных цен негативно влияет на маржу экспортеров, отмечает Андрей Сизов.
Но пока их поддерживает снижение ставок на перевалку из-за падения грузооборота, добавляет он. По данным «Совэкона», на прошлой неделе средние экспортные цены на российскую пшеницу остались на уровне $226 за тонну. Как следует из материалов «Глогос проекта», ставки на перевозку пшеницы из порта Новороссийск в страны западного средиземноморья за последние две недели марта снизились примерно с $30 до $18 за тонну. В «Совэконе» говорят, что сегодня маржа экспортеров близка к средним значениям в несколько долларов на тонну. Но крупный трейдер утверждает, что показатель ниже. Фактически многим экспортерам приходится соглашаться на цены сельхозпроизводителя, только чтобы закрыть обязательства перед покупателями, признает собеседник “Ъ”.
По словам Андрея Сизова, впереди поступление зерна нового урожая, который пока выглядит весьма неплохо, а июльские контракты на поставку торгуются на $30–35 за тонну ниже текущих уровней, поэтому цены российской пшеницы будут двигаться к этим значениям. Президент Российского зернового союза Аркадий Злочевский ранее не исключал, что в этом году Россия может побить рекорд по сбору зерна в 135,5 млн тонн. Но пока большинство прогнозов находятся на уровнях 119–127 млн тонн. По мнению Владимира Петриченко, сельхозпроизводители могут начать снижать закупочные цены уже в апреле перед началом посевных работ. Но заметного удешевления зерна экспортерам не стоит ждать раньше мая, предупреждает он.